2014对于烈酒行业可谓命运多舛的一年,大规模并购、金融困境、政治动荡和令人震惊的法律案件充斥着国际烈酒业。在这些大事中,持续占据头条位置的是中国限制奢侈消费对于酒类的影响,尤其对于帝亚吉欧(Diageo)、保乐力加(Pernod Ricard)和人头马君度(Rémy Cointreau)等酒饮巨头所带来的打击。让我们回顾一下这一年发生的大事件,或许大家能从中一窥2015烈酒行业的发展前景。
中国反腐,高端烈酒“过冬”
中国政府打击官员过度消费和送礼的举措持续影响着众多烈酒公司的销售,打击最为严重的是干邑,2013~2014年度,干邑全球销售额下降10.2%。包括人头马君度和保乐力加在内的高端苏格兰威士忌生产商也遭遇重击,利润显著萎缩。
保乐力加在中国区的销售额下跌18%之后,不得不降低全年盈利期望,并且宣布将其全球雇员削减900人,以降低成本。不过,得益于亚洲市场逐渐好转以及美国市场的持续健康发展,保乐力加在2014~2015财年第一季度,有机销售额增长了2%。
帝亚吉欧也同样感受到中国市场的“寒冬”,2013~2014年度,该集团有机销售额下跌31%,毛利润从69亿英镑降至62亿英镑,净销售额下降10%,从113亿英镑降至102亿英镑。
史上第二大并购案:三得利吞下Beam
2014新年伊始,即爆出了一条惊人新闻,日本烈酒生产商三得利控股(Suntory Holdings)以160亿美元的价格(含债务)收购美国威士忌行业大名鼎鼎的Beam Inc,此举凸显出三得利的全球抱负以及亚洲对高档烈酒的渴求。
此次收购是自2008年法国保乐力加(Pernod Ricard)以56亿欧元收购绝对伏特加(Absolut vodka)品牌的瑞典所有者Vin & Sprit以来,该行业规模最大的并购交易。收购后成立的Beam Suntory公司成为继帝亚吉欧和保乐力加之后的全球第三大酒饮集团。
田纳西威士忌橡木桶纷争
2014年,帝亚吉欧和布朗—福曼(Brown Forman)两大威士忌巨头就田纳西(Tennessee)威士忌的陈年问题爆发争端。
根据现行法律,田纳西威士忌必须使用至少51%的玉米酿造,要先经过枫木炭过滤,然后使用新橡木桶熟成。但帝亚吉欧倡议改变这一立法,认为如果在酿造田纳西威士忌时重复使用旧橡木桶,可以大大降低成本。
而包括布朗—福曼在内的另一些生产商认为,改变这一立法将使“田纳西威士忌逊于波本威士忌”。
一项对于田纳西威士忌生产商的调查表明,80%的酒厂支持现行法律,田纳西州立法部门会于2015年1月底对此做出裁定。
Emperador收购怀特麦凯
在众多的烈酒并购案中,还有一桩引人注目的就是2014年5月份菲律宾Emperador酒厂对印度酒业巨头联合酒业(United Spirits)旗下怀特麦凯(Whyte & Mackay)的收购。
经过两轮的激烈竞标,Emperador公司击败了法国奢侈品巨头LVMH。此外,还有美国酒业公司布朗—福曼(Brown Forman)、意大利酿酒集团Gruppo Campari及俄罗斯亿万富翁Roustam Tariko,皆参与竞标活动。Emperador最终与印度联合酒业签署了一项协议,收购其旗下怀特麦凯及其附属公司100%的股份,价值4.3亿英镑。
怀特麦凯拥有超过160年的历史,以及许多最具代表性的苏格兰威士忌品牌,在业界名列第五,并拥有大量的陈年威士忌库存。该集团旗下5座酿酒厂及1座装瓶厂,每年产量高达500千升,销往全球50多个国家,主要市场在欧洲及北美。
Emperador总裁Winston Co称,这一收购将加速其全球扩张步伐。到2017年,国际业务收入将占公司净收入的约1/3。“此次收购将助推公司的发展,主导菲律宾市场,并成为一个全球性的公司。”
“精酿烈酒”诉讼案席卷美国
关于什么是精酿烈酒(Craft spirits)的争论已经持续了相当长的时间,很多评论家认为这一术语被大型蒸馏厂作为营销手段而滥用。到2014年下半年,这一争议更是进一步升级,随着一系列消费者诉讼案件的发生,包括Maker's Mark波本威士忌在内的一些知名品牌烈酒也被卷入其中。
2014年,消费者对小型独立生产商的烈酒继续升温,相关人士警告消费者,警惕有些大型生产商可能为了吸引消费者而故意标称为“精酿烈酒”,美国民间组织Consumer Class Actions鼓动消费者抗议这种虚假宣传行为。
9月份,Tito's Handmade Vodka被迫为其宣称的“手工酿造伏特加”进行辩护。美国数州的消费者对这一年销量超过1500万瓶的伏特加品牌发起法律诉讼。其创始人Tito Beveridge称,其“小批量蒸馏工艺”有别于其他品牌,并预言其他标称“精酿烈酒”的品牌也将面临类似的诉讼。
Beam Suntory旗下的“Maker’s Mark”波本威士忌也被加州圣迭哥市的两名消费者以“虚假宣传”进行起诉,如果败诉,那就意味着在过去4年里加州每个购买了“Maker's Mark”的消费者都可以获得补偿。
不过,并没有哪家烈酒生产商被裁定为“虚假宣传”,预计这一事件在2015年会有结果。
俄罗斯对进口酒品牌发出禁令
2014年3月,公投后的克里米亚投入俄罗斯的怀抱,乌克兰危机日趋紧张,并引发欧盟对俄罗斯进行经济制裁。作为反击,俄罗斯发起一系列针对进口酒类的禁令。
俄罗斯食品安全监管机构俄罗斯联邦消费者权益及公民平安保护监督局(Rospotrebnadzor)于8月中旬发布声明称,在政府对从乌克兰进口的伏特加、啤酒和啤酒相关的饮料等流通食品进行的调查中,发现确有屡次违反消费者权利方面的法律规定的情况,因此将禁止进口乌克兰Sun InBev公司生产的Obolon啤酒及啤酒相关饮料,以及乌克兰Distribution公司生产的酒类饮料。
12月,Rospotrebnadzor抽检7,000份酒类样品(分别包括2,500份进口葡萄酒样品和4,500份国产葡萄酒样品),发现其中有2,700种产品违反了国家的相关规定。为此,共有500多批葡萄酒,其中包括200批总量为3,000升的进口葡萄酒被禁。
有消息称,俄罗斯国家杜马计划禁止进口法国葡萄酒,以报复法国的经济制裁。俄罗斯高端葡萄酒市场里,法国酒占最大比例,且法国葡萄酒占俄进口葡萄酒总量的1/5。
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